Дивидендные акции
Некоторые процветающие компании делятся частью чистой прибыли со своими акционерами – выплачивают дивиденды. Это выгодно и приятно: даже если стоимость акций упадет, дивиденды вам все равно заплатят, свой пассивный доход вы получите. Доходность не то чтобы сверхвысокая, но вполне достойная: российские компании обычно платят 6–10 %, западные – 2–4 %.
Как это работает
Общее собрание акционеров ежегодно принимает решение, какую часть чистой прибыли направить на выплату дивидендов. Сумма каждый год разная, но серьезные компании предпочитают постоянно ее повышать. Есть даже термин «дивидендные аристократы» – это компании, которые платят дивиденды более 25 лет, каждый раз немного увеличивая размер выплаты. Все эти компании западные, у российских пока нет такой долгой дивидендной истории.
Объявляется размер дивидендов, дата выплаты и дата отсечки (или дата закрытия реестра акционеров). Всем, кто числится владельцем акций в этот день, будут начислены дивиденды.
В дату выплаты (или чуть позже) вы получите сообщение от брокера «Поступили дивиденды компании Х», и на ваш счет придут деньги.
Рекомендую почитать интервью Ларисы Морозовой. Она начала инвестировать в дивидендные компании уже на пенсии и добилась неплохих результатов: зарабатывает на акциях российских компаний, читает лекции и ведет курс по инвестициям.
Выступление Ларисы Морозовой: https://bit.ly/2ncs7RX
Интервью с Ларисой Морозовой:https://bit.ly/2nbN3Zi
Так что акционер может зарабатывать и на росте цены, и на дивидендах – очень привлекательная перспектива.
Плюсы акций
● Более высокая доходность на значительном промежутке времени.
● Можно выбрать на любой кошелек.
● Существует возможность получать дивиденды.
Минусы акций
● Риск падения цены.
● Необходимо разбираться, а не инвестировать в бумаги просто так, потому что вам «нравится». Изучить финансовую отчетность компании, почитать аналитику, вникнуть в специфику бизнеса.
● Доход от продажи и дивиденды облагаются налогом, но их заплатит брокер, с декларацией никуда ходить не надо.
Немного страшно? Это правильно!
А то приходят девушки и говорят: «Я хочу купить акции Amazon, Google и Netflix. Почему? Потому что они мне нравятся!» А вы хотя бы график цены акций видели? Растет ли их выручка и чистая прибыль? Не знают. Тогда это не инвестиции, а рулетка.
Но как же, спросите вы, инвестируют миллионы американских домохозяек? Вряд ли они читают финансовые отчеты и проводят анализ бизнеса…
Верно, они инвестируют через фонды. Это так называемые пассивные инвестиции.
Пассивные инвестиции через фонды
Идея пассивных инвестиций в том, что вы не принимаете решения, акции какой компании брать, а какой – нет, поэтому вкладываете во все понемногу. Вы выбираете стратегию следовать за рынком, не пытаясь его переиграть, и вас не беспокоят временные кризисы и падения, твиты Трампа и новости о санкциях. Вы просто знаете: в долгосрочной перспективе рынки растут.
В общем-то, основная задача пассивного инвестора состоит в том, чтобы удержаться от активных действий, не бегать туда-сюда, не терять деньги на неудачных сделках и комиссиях.
Почитайте про знаменитое пари Уоррена Баффетта с управляющим хедж-фондом. Они вложили по 500 тысяч долларов на 10 лет. Баффетт – в индексный фонд на S&P 500, а его соперники – в активно управляемые хедж-фонды. Уоррен выиграл: его инвестиция принесла 85 % прибыли, а хедж-фонд – всего 20 %, к тому же оппоненты растеряли кучу денег на комиссиях. И ведь у них к тому же профессиональный управляющий был, а не вы.
Пассивный инвестор действует так: выбрал несколько фондов (акции/облигации/золото), купил – и раз в год делает балансировку. Всё!
Как устроены фонды
Представьте: в магазине продаются конфеты. В одной коробке – с начинкой из нуги, в другой – с орехами, в третьей – с ликером и т. д. Какие выбрать и не прогадать, непонятно. Вам бы хотелось попробовать все, чтобы не ошибиться, но денег не хватит, да и сумка маленькая, не унесешь. И тут вы видите коробку ассорти – эврика! Теперь вы сможете попробовать все конфеты, заплатив за одну коробку. Не понравится нуга – ничего страшного, в коробке много других.
Биржевые фонды устроены примерно по такому же принципу. Инвестиционные компании собирают в один портфель много акций разных компаний, нарезают фонд небольшими частями и продают инвесторам. Такой фонд может быть собран из всех акций США, или только нефтяных, или IT-компаний, или российских облигаций, или даже из акций и облигаций вместе.
Отдельная разновидность фондов – индексные. Она-то нас и интересует. В этом случае начинка фонда повторяет структуру какого-то индекса. Вы наверняка слышали эти названия.
Если фонд собран на основе индекса S&P 500, значит, в него закупили акции всех 500 компаний, от Amazon до McDonald’s. Покупая такой фонд, вы инвестируете сразу во все 500 компаний.
Таким образом, задача заметно упрощается. Вам больше не надо выбирать отдельные компании – можно выбрать несколько фондов по тем направлениям, которые считаете более перспективными, скажем, российские компании, американские компании, российские облигации и золото.
Плюсы инвестиций через фонды
● Доступ к инструментам, которые вы сами не купили бы, – фонды еврооблигаций, китайские или австралийские компании.
● Широкая диверсификация. В структуре фондов представлено несколько десятков (а то и сотен) компаний. Такой набор вам самой не осилить.
● Недорогой вход. Стоимость акций ETF на Московской бирже начинается с 600 рублей и доходит до 3500 рублей (*данные на 2019-й). Доступно каждому.
● Возможность следовать за рынком, не уделяя портфелю много времени, и заработать в долгосрочной перспективе больше, чем 90 % управляющих.
Минусы инвестиций через фонды
● Когда на рынках кризис и снижется стоимость всех акций, падает и фонд. Долгосрочного инвестора это не беспокоит, он знает, что в итоге будет в выигрыше, но в текущий момент может быть неприятно.
● Комиссии, хоть и невысокие, все же съедают часть прибыли.
